Consumo financiado, cartera de créditos creció un 30%

Hasta mayo, la cartera de créditos de las financieras se incrementó 30% interanual, ubicándose en G. 4 billones, unos USD 5,2 millones al tipo de cambio actual, de acuerdo al boletín de la Superintendencia de Bancos (SIB).

En cuanto a los segmentos que tradicionalmente concentran la mayor parte de la cartera, como el consumo, los servicios personales y el comercio, estos crecieron entre 13% y un 80%. Ambos segmentos acaparan el 53% de la torta de préstamos con concedidos.

“El análisis por entidad verifica que las carteras de créditos de todas las financieras tuvieron un crecimiento de entre el 6% y más del 38%”, destaca un reporte de la consultora Mentu.

Por otra parte, el análisis por segmentos de crédito refleja que, con excepción de la categoría que agrupa a otros sectores económicos, existen variaciones interanuales positivas en las demás, como industria, agrobusiness, vivienda, construcción y servicio.

En cuanto a la morosidad entre estas empresas, esta alcanzó 7,28% en términos generales; mientras que por entidad, tres de las cuatro financieras tienen tasas superiores al 6%, el doble de lo que registran las entidades bancarias.

Optimismo

El incremento en la cartera de consumo va en línea con la mejoría sobre las expectativas de los consumidores hacia la economía. El Índice de Situación Económica medido por el Central se incrementó de 35,21 a 37,63 puntos en un año, principalmente por las perspectivas de la situación a nivel hogar y personal.

En contrapartida, el Índice de Expectativas (IEE) se redujo en 2 puntos interanualmente hasta 68,33, aunque permanece en zona de optimismo, lo que mantiene al ICC en la misma condición. ​En cuanto al ahorro, el 18% de los encuestados manifestó tener posibilidad para ahorrar, proporción que disminuyó 0,75 puntos porcentuales interanualmente, mientras que el 82% expresó no tener dicha posibilidad. ​

Si bien la proporción de personas dispuestas a adquirir electrodomésticos mejoró 2,75 puntos, la dispuesta a adquirir automóviles y/o casas disminuyó, mientras que la de adquirir moto se mantuvo sin cambios. “Esto reflejaría que los consumidores aún estarían priorizando gastos en un contexto de altos precios de alimentos”, sugieren los analistas de Mentu.

Resultados

Si bien la cantidad de entidades en el sistema de financieras se redujo en comparación con el ejercicio anterior, el desempeño de las cuatro financieras que permanecen dentro del mismo generó resultados positivos en los últimos meses.​

El análisis por tipo de resultados refleja que, pese a la caída interanual del margen por servicios y del de operaciones por cambio y arbitraje, en abril el margen operativo se incrementó por el mejor margen de otros operativos, que se cuadruplicó, y del financiero, que creció 9% interanualmente.

Por otra parte, los ingresos extraordinarios netos aumentaron 21% interanual y la previsión se incrementó 34%.​

De esta manera, las financieras registraron utilidades de G. 21.400e millones, que superan en 76% a las de abril del pasado año. ​

“Este buen desempeño incidió positivamente en los ratios de rentabilidad sobre activos y patrimonio, que crecieron hasta 1,75% y 14,72%, respectivamente. En cuanto a la gestión de los gastos administrativos, el ratio correspondiente continúa su trayectoria a la baja”, destaca Mentu.