EconomíaMercado de la carne bajo la lupa
Tras la persistente presión del sector productivo y la fuerte suba de precios registrada en los últimos meses para los consumidores, la Comisión Nacional de la Competencia (CONACOM) encomendó un estudio de mercado cuyos resultados dan cuenta de distorsiones significativas en el mercado de la carne, derivadas de la alta concentración del negocio en pocas manos. El informe confirma la existencia de prácticas oligopólicas por parte de la industria frigorífica, que inciden en la formación de precios y en la apropiación de la mayor parte de las ganancias.
El estudio tuvo como objetivo analizar de manera integral la estructura, dinámica y comportamiento competitivo del mercado de carne bovina en Paraguay. En ese marco, se evidenció la sostenida importancia económica del sector en la conformación del Producto Interno Bruto (PIB) del sector primario, impulsada por el crecimiento de las exportaciones y su aporte a la balanza comercial.
Para el cierre del año 2025, se estima que Paraguay exportará más de USD 2.000 millones en carne bovina, lo que representará un incremento del 18 % respecto al año anterior.
Asimismo, se verificó que las condiciones estructurales influyen de manera directa en la competencia a lo largo de la cadena de valor, y que los precios de exportación impactan tanto en los precios al consumidor final como en el suministro de carne para el mercado interno.
Paraguay se ha posicionado entre los principales exportadores de carne bovina a nivel mundial, con una producción que logra atender la demanda externa. No obstante, este desempeño se desarrolla en un contexto de alta concentración del mercado interno en el eslabón industrial, donde un reducido número de empresas domina las etapas de faena y exportación.
Oligopolio
El análisis estructural del mercado revela que tres empresas concentran, en promedio, el 70 % de la faena nacional, configurando un oligopolio en la oferta de carne y un oligopsonio en la demanda de ganado bovino.
A ello se suma la baja tasa de ingreso de nuevos frigoríficos y la elevada inversión inicial requerida, factores que refuerzan las barreras estructurales y limitan la dinámica competitiva en este segmento de la cadena.
No obstante, el estudio señala que la entrada de nuevos competidores al eslabón industrial resulta positiva. Esto se refleja en el ingreso del Frigorífico Victoria S.A., que inició operaciones en 2024 y, a medida que ganó participación de mercado, contribuyó a una reducción del Índice Herfindahl-Hirschman (IHH), que pasó de 2.569 puntos en mayo de 2024 a 2.161 puntos en agosto de 2025.
Del lado del sector productivo también se observa una fuerte concentración: el 60 % del hato ganadero (más de 7 millones de cabezas) se encuentra en manos del 1,2 % de los productores, mientras que el 40 % restante pertenece al 98,8 % de los ganaderos del país. Esta disparidad genera asimetrías en el poder de negociación, ya que el reducido grupo con mayor cantidad de cabezas tiene mayor margen para negociar precios, mientras que los pequeños y medianos productores quedan relegados a un rol de tomadores de precios.
Precios
La concentración del mercado industrial se intensifica cuando los precios internacionales aumentan, lo que sugiere un comportamiento procíclico: los frigoríficos de mayor escala amplían su participación durante los períodos de bonanza exportadora.
El estudio detecta un alto grado de paralelismo en los precios de compra del ganado, con coeficientes de correlación superiores a 0,8 entre los principales frigoríficos. Esto indica que las variaciones en los precios pagados al productor se mueven de forma altamente sincronizada.
La evolución de los precios internacionales y la apertura de nuevos mercados favorecen la exportación de cortes de carne. Al cierre del presente año, Paraguay exporta carne a 71 mercados, concentrándose el 80 % de los envíos en diez destinos principales. Los cinco mayores mercados en volumen son Chile, Taiwán, Estados Unidos, Israel y Brasil.
Exportaciones
En promedio, al cierre de noviembre de 2025, el sector frigorífico industrial exportó el 91 % de su faena, destinando solo el 9 % al mercado local. Esto confirma que el foco principal del negocio frigorífico es la exportación, priorizada por sobre el consumo interno, lo que explica la fuerte incidencia de los precios internacionales en la formación de precios a nivel nacional.
Mediante la aplicación de métodos estadísticos y econométricos, el estudio concluye que el factor que más influye tanto en el precio final de la carne como en el precio pagado al ganadero es el precio internacional promedio de exportación. Este efecto se traslada con mayor intensidad y rapidez al precio al consumidor final, mientras que la transmisión hacia el productor es menor y más lenta.
En términos concretos, cuando aumentan los precios de exportación de la carne bovina, se produce un incremento en los precios al consumidor local.
El análisis por tipo de cortes muestra que los cortes premium son los más sensibles a las variaciones de los precios internacionales, debido a que el consumo interno de estos productos compite directamente con los mercados externos.
